按照現時的強積金條例，強積金供款上下限需要每4年進行一次檢討，而積金局於去年中便展開諮詢。根據近日傳出的消息，供款下限將會有所調升，而上限則會維持不變，同時檢討年期將較現時的4年縮短。
將供款下限調升，某程度上會令部分成員跌出強積金的安全網，但當初推行計劃時為何會有此要求，便是希望較低收入的成員可以擁有更多現金應付生活所需，而僱主則無論成員的收入多少，只要僱員符合年齡及連續受僱等要求，便要履行強積金供款的責任。不過，隨著通脹不斷上升，較低收入成員的分界線也會向上移，特別是當最低工資推出後，很多成員的收入有所增加，因此將下限上移也是無可厚非，只是調升的幅度不宜過高，以免太多成員未能享受強積金所帶來的保障。
對於受託人來說，供款下限調升也並非壞事。雖然供款人數可能減少，但也同時可減少為低收入成員管理強積金帳戶。這並非對低收入成員不敬，只是受託人的收入是以成員資產的百分比計算，因此同是一個成員的帳戶，高供款成員所帶來的利潤自然比低供款成員為高。因此，筆者經常強調低供款成員是強積金的最大受惠者，因付出的絕對金額最少，便可享受強積金計劃所帶來的極大規模效益。要以同等供款於市場上尋找類似的退休保障計劃，恐怕不是易事。
這次檢討沒有調升供款上限，則令筆者有點失望。聽聞這是由於來自僱主方面的反對，不希望加重薪酬支出。事實上，現時強積金設定供款上限，雖則可以減輕僱主的營運壓力，但同時也會削減僱員的退休保障。高供款成員雖然於退休安排可以有更多選擇，但不代表僱主可以承擔更少責任。事實上，「頂額」供款成員於正常的情況下，應該佔公司內的少數，即使溫和增加僱主的供款責任，相信對業績也不會構成重大影響。
供款上下限的檢討如果能夠縮短，的確是較理想的安排。首先大家要了解的是，檢討不一定調整上下限，也不一定只加不減，但提升檢討的頻率，則可以令強積金的退休保障更緊貼市場薪酬及經濟周期變化，特別是近年通脹及薪酬的變化幅度較大，也可避免有太多成員於經濟不景時跌出安全網。此外，若檢討年期相隔太長導致調整上下限的幅度過大，對企業及僱員的財務安排也有一定影響。現時最低工資兩年一檢，或許積金局也可考慮相類似的檢討時間，減少因應最低工資的變化而要額外或大幅修改供款上下限。
曹偉邦
