【鴻鵠資產管理行政總裁及首席投資總監陸庭龍】去年11月筆者在本欄的標題是「銀行落雨收遮，收數部門最忙」。如今九個月時間過去了，銀行call loan 成為市場常態，形成了骨牌效應，對本地經濟及樓市造成了沉重的打擊。
早前「經民聯」副主席、立法會議員林健鋒先生更為此在一個記者會上淚灑當場。當日是「經民聯」約同地產代理業界代表與金管局見面，林健鋒議員及地產業界代表向金管局反映有個別銀行收緊按揭條件，降低物業的借貸比率，特別是工商舖及寫字樓，出現催收貸款「call loan」，拒絕貸款及大幅上調利率等情況。他們希望金管局向銀行發出呼籲，若銀行客戶能夠正常還款便提供正常按揭，避免抽走按揭市場的流動性。整個地產生態圈包括建築公司、建築師行、測量師行、律師樓及地產中介代理等都經營困難，今年4月份已有40年歷史的建築公司馮祥記清盤結業，拖欠了10億款項；下半年更傳出有多間大型建築師行員工被要求放無薪假期。
林議員及地產業界代表希望金管局發出指引，令銀行放寬現時批核貸款的條件和不要call loan，應該是打錯算盤。根據現時市場的狀況，銀行不單止是call loan，而是落閘。
筆者有一位朋友也面對銀行不斷收緊已批核貸款的還款條件，希望能找到另一間銀行承接整個6億港元的貸款項目。筆者致電一位舊同事，他現時是某大銀行貸款部主管，我將基本情況跟他說了一遍，他說現時客戶大部分都屬於這個情況。客戶用作抵押的物業價格下挫，空置率上升導致租金收入減少，現金流惡化，通過不了還款的壓力測試。而銀行面對支持貸款的抵押品價值下跌，跌入不良貸款類別的戶口不斷增加。即使銀行可以收回抵押品，也需要在市場放售或進行拍賣，持有的時間越長，銀行面對的風險更大。舊同事說大多數同行都在de-risk，一方面是減少物業貸款的總額，一方面盡快出清銀行持有的抵押品，兩者都是銀行的首要任務。這位舊同事說跟我老友鬼鬼，無謂兜圈子，所以直接說明情況。市場大環境是這樣，誰也救不了誰！
筆者從事銀行工作30多年，雖然不曾擔任貸款業務的工作崗位，也很了解工商貸款部門的運作。一間銀行上至主席或行政總裁，下至櫃枱出納員或客戶服務主任，全部都是受薪的打工仔，而且是受到銀行監管機構高度監管的工作。風險管理是銀行家的DNA，銀行管理層每做出一個商業貸款決定都會牽涉到銀行的資本充足比率、存貸比率、流動性風險比率等的監管範圍，這些都是不能逾越的指標，銀行可以彈性處理的空間非常有限。所以，落雨收遮，貪生怕死，也是銀行家的DNA。
原文請閱9月份《信報財經月刊》
