重溫強積金保守基金的特點

來到暑假，畢業生進入人生另一階段，投身職埸開展自己的事業。無論你打算成為打工一族，還是自行創業，都要安排自己的退休保障。強積金制度是香港的法定退休計劃，今期筆者希望與職場「新鮮人」分享強積金計劃下的指定基金－「強積金保守基金」。

背景

強積金保守基金是一項根據法例規定(包括其投資目標)而設的基金，每一個強積金計劃都必須提供強積金保守基金給成員選擇。簡單來說，巿場有多少個強積金計劃，便會有多少項強積金保守基金。按積金局截至2013年6月30日的統計數字，現時市場上共有41項強積金保守基金。

基金收費／費用

由於強積金保守基金是按法例設定，相關的基金管理費及／或其他收費都必須按既定條例而計算。一般來說，如果回報低於積金局每月公布的「訂明儲蓄利率」，便不可以即時收取基金管理費，但設有12個月的追溯期，如在其後12個月的某一個月回報高於「訂明儲蓄利率」，則可收取之前未有收取的費用。

收費模式

強積金保守基金的收費模式有兩種，分別是：(1)從基金資產中扣除；或(2)從成員的強積金帳戶中扣除基金單位。

如基金從資產中扣除收費，基金單位價格已反映收費。成員可以從基金單位價格得知基金的表現如何。而上文提及有關收取費用的12個月追溯期，則以整個強積金保守基金的資產為基準計算及追收。如成員想知道強積金保守基金所支付的費用，可參考由強積金服務商編制的持續成本列表，以了解每1000 元的供款所須承擔的成本。

而基金是從成員的強積金帳戶中扣除基金單位作為收費模式，基金單位價格、資產淨值或基金表現則未反映相關收費。成員可參考自己的強積金帳戶被扣除多少個強積金保守基金單位及金額，了解已支付強積金保守基金的費用。而有關12個月追溯期，則以成員強積金帳戶為基準計算及追收。

這兩種收費模式都有其可取之處，現時大部分的強積金服務商多是採用從基金資產中扣除強積金保守基金費用的。由於強積金服務商可自行決定選用那一種的方式收取費用，因此，必須向成員清楚說明其強積金計劃內的強積金保守基金收費模式，及／或提供解說例子讓成員參考。

雖然強積金保守基金是按法例而設定，但並不是41項強積金保守基金均完全一樣。筆者建議一眾「新鮮人」，選擇強積金保守基金前，應詳細參閱強積金服務商提供的資料或積金局網頁，清楚了解強積金保守基金的運作及特性。