通過法律與市場合力監管保薦人

筆者上周有幸獲邀參加一個有關監管保薦人的研討會，分享一些意見。本文是部分意見，並加以詳細說明（編按　研討會於6月12日舉行，由公共專業聯盟主辦，《信報》為媒體夥伴）。證監會最近發表了一份《有關監管保薦人的諮詢文件》（下稱《文件》），提出保薦人應要為公開招股工作失當負上的責任。《文件》提出，在首次公開招股（IPO）工作上，保薦人應充分履行盡職審查（due diligence）的責任。如果保薦人在招股章程上，有不真實陳述或嚴重失當的行為，便可能要負上民事或刑事責任，根據現有的公司條例，最高判處監禁三年及罰款70萬元。《文件》亦提出限制每宗IPO保薦人的數目，避免出現過多的保薦人，引致資料和意見分歧 ...

（節錄）全文共3019字