保險 | 2024-08-03 05:00
程俊昌
早前與一位退休規劃的客戶進行周年檢討,她希望加快退休的步伐,因此討論到如何避免超出預算的問題。這並非個別的例子,相信「命長過錢」是不少香港人規劃退休時的一個擔憂。正如美國前總統富蘭克林羅斯福的名言︰「我們唯一值得恐懼的就是恐懼本身。」要面對未知的恐懼,其中一個有效的方法,是勇於直接面對。正所謂「清晰就是力量」,看清未來將會有機會面對的問題,再配置相應的解決方法,便可笑着面對挑戰,從容邁步向前。
曲線反映開支與年歲關係
其實退休開支並非鐵板一塊,隨着退休階段的變化,退休的開支亦會隨着時間變動。根據晨星退休研究部前主管David Blanchett的研究,如果把退休開支與年歲的關係製成圖表,橫軸代表時間,縱軸代表經通脹調整後的開支,這圖表普遍呈現一個微笑曲線。
剛退休時,興奮的心情以及充沛的活力,讓退休人士積極參與各種興趣及活動,以至旅遊等等,因此在退休的初期,開支處於高位。接下來,由於新奇感的減少,以及身體機能的衰退而減少活動,開支將會拾級向下。根據他的研究,84歲時的開支,會比65歲剛退休時少26%。
但是從此以後,開支將持續大幅增長,在95歲左右便會超越65歲時的「高位」,並不受控制地膨脹。原因不言而喻,是醫療和長期照顧開支的增長導致。
高齡時醫療費用膨脹
筆者在《富活享贈傳》一書中提到,退休四大開支包括住食醫玩。印證David的研究,當中只有「醫」才是不斷增長的開支,而住食玩在實際情況下,普遍來說則逐步減少。
了解微笑曲線後,如何幫助自己規劃退休?其中一個啟示就是,透過建立穩定的收入滿足生活所需的住食玩開支,並利用保險工具應對醫療開支。第二,就是細分退休三階段,即退休的前中後期,打破臨近退休就必須保守的迷思。
規劃確保「錢長過命」
試想,假如你今年55歲,還有10年就退休,一般來說理財風格偏向保守無可厚非,從香港銀行存款數字無論利息高低都處於高水平可見一斑。但看過筆者這篇文章後,會發現你同樣要計劃應付85歲開始的長期照顧開支,以及85歲時的醫療保費等等!放心的是,你還有30年的時間可善加利用。如果從25到55歲需關注財富增長,為何55歲到85歲不需要?從這個角度看,一般中產家庭必須更積極進取地規劃未來,才能確保自己「錢長過命」。
最後就帶出今日最後一個課題:除了理財,更需要考慮誰將會是自己的照顧者。香港人普遍對錢敏感,會有意識規劃財務資源。但人力資源呢?開玩笑地說,持久授權書也需要有你信任的授權對象啊。如果缺乏人力,那麼只能增加財力。世上總有專業的照顧者以及信託公司幫忙,付費便可。
掌握了變化的規律,就能作出相應的部署。大家在認識退休開支微笑曲線的同時,請保持微笑,心情好才是美好生活的關鍵。醫生經常呼籲市民及早預防疾病,其實財務策劃亦一樣:及早開始規劃,時間和複利將會是你的預防針,預防「無錢退休」這個都市殺手。