香港財經 | 2021-01-18 18:27
恒生指數公司今日推出以六個備受廣泛研究的特定單一因子為主題的恒生聰明貝塔指數系列。
恒生聰明貝塔指數系列運用恒生大中型股(可投資)指數作為選股範圍，並旨在捕捉六個備受廣泛研究而具有長期風險溢價的因子，包括價值、動量、質量、股息率、低波幅及規模。
基於觀察研究顯示，保持質量對優化因子投資組合至為重要，所以除了優化符合預期的因子風險外，此指數系列將採用新式質量為本的指數編算方法，利用質量篩選標準，於選股範圍中挑選出質量得分排名為首百分之八十的股票，然後再根據因子強度來調整個別股票的權重。