MPF置業原則上可行

近年香港樓價節節上升，「窮人恩物」也動輒數百萬元，令許多有意置業的小市民望而生嘆。為了回應市民的迫切置業需求，積金局正研究容許僱員在退休前，提取部分強積金累算權益作首次置業用途的建議。市場對放寬強積金置業的建議向來正反兩立，筆者也想趁此機會與大家討論一下其可行性。

物業是退休保障之一

對於放寬強積金置業的建議，社會上最大的反對理由是認為方案或會蠶食打工仔的退休保障，違背強積金的原意。不過，筆者認為將強積金用於置業用途，一樣可為市民提供退休保障。一是因為打工仔在退休後仍然會有住屋需求，假如有已還清按揭貸款自置物業，就可以減少租金開支，退休儲蓄也可以相應調低。

二是「磚頭」是固定資產，具有儲蓄及升值潛力，假如退休後申請逆按揭，更可享有穩定的現金流，支持退休生活。截至2017年，安老按揭累計共錄得2317宗申請，按年升48.9%，反映愈來愈多港人認同及採取逆按揭的方案，增強退休保障。

建立更正面MPF形象

另外，也有人認為香港打工仔強積金賬戶平均結餘約20萬元，相比起現時「天價」樓市，即使傾盡賬戶所有也只是杯水車薪，幫助委實有限。有人更擔心放寬強積金置業會令樓價「火上加油」，徒加上車的難度。

不過，刻下市民最難的是籌集首期。筆者認為，強積金對於只差少許首期金額就能上樓的人，絕對是一大支持，而且可以縮短儲首期的時間。再者，若然可以動用強積金買樓，相信定可受到打工仔的歡迎，不只有助建立更正面的強積金形象，亦是一大誘因驅使他們積極管理賬戶，以爭取更好的基金回報；再往前一步，或有些成員願意接受更高的供款比例，或是進行自願性供款。這樣既有助解決住屋需求，也可以提高退休保障，可說是雙贏之舉。

須設提取及轉售限制

然而，為了確保強積金用得其所，並避免因大量資金湧向樓市，從而令樓價火上加油，政府及積金局應該設下一些限制，以及要有相應的行政安排的配合，例如提取方案只適用於首次上車及自住用途、一生人僅可用一次等。另外，為免成員用盡供款買樓而忽略退休保障，也應設下提取百分比或金額上限。最後，假如成員日後需要轉售該物業，其所獲利潤需重投強積金賬戶，以確保資產仍保留在強積金計劃內。

當然，樓市會有上落周期，物業在跌市時隨時有機會變成負資產，因此提取強積金置業會有一定風險，因此即使有關方面對提取強積金置業「開綠燈」，成員在作出決定前必先經過審慎考慮，更要量力而為，切勿只顧上車而忽略日後的退休生活。