2018-04-19 00:00
ALGO淺談 陳文瀚
慎設回溯準則 免墮「偷窺」陷阱
早前有學生給我一個回報高得出奇、風險低得難以置信而異常簡單的交易系統：
1. 當收市價升穿2天平均線買入恒指，Crossover（Close, SMA（Close, 2））
2. 當收市價跌穿2天平均線賣出恒指，Crossover（SMA（Close, 2）, Close）
結果發現於過去30年間，年回報CAGR為161.2%，即連續30年每年回報1.61倍。最大回落（Max Drawdown）卻只有12.8%，這實在是每個投資者夢想成真的時刻。
誤訂買賣價為開市價
原來發現誤將買入賣出價設定為當日的開市價，即是如果當收市價升穿2天平均線買入恒指，那就開市時買入；如果當收市價跌穿2天平均線賣出 ...
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