MPF | 2017-12-08 05:00

潘裕翰

瞻前顧後 制定全面MPF策略

2017年快將成歷史，成員應趁機檢視一下自己的強積金。除了關注成分基金的表現和賬戶投資回報外，成員也要留意這一年來的強積金制度發展以及市況，靠着全面的資訊及積極管理態度，檢討賬戶資產狀況，並為來年制定合適的投資策略。

推出DIS迎來突破

在強積金產品上，今年迎來了一個大改革。由今年4月1日起，每個強積金計劃都必須各自提供一項「預設投資策略」（DIS），若然成員從沒有向受託人給予投資指示，其強積金將會自動改為採用DIS，日後存入該賬戶的強積金，亦會按預設投資進行投資策略。

DIS的推出，可以說是為沒有時間或不懂打理的成員提供了一個直接方便的渠道管理強積金投資。該投資方案具有幾個特點，包括環球分散投資、隨年齡而自動降低風險機制，以及設有收費上限。DIS由「核心累積基金」及「65歲後基金」組成，成員在50歲以前，供款都會全數投資在較進取的「核心累積基金」，其後就會逐步增加「65歲後基金」的佔比，直至成員年屆65歲或之後，全數資產就會投資於「65歲基金」，全程毋須成員決定投資策略。

港股急升換馬須三思

相對投資知識經驗較豐富的成員，今年的港股走勢或更影響他們的強積金投資部署。事實上，在整體強積金資產中，有59%的資產投資於本地市場，當中又以香港股票佔比最高，佔總資產淨值的37%，因此港股走勢與成員的強積金資產值有着相當關係。不過，港股年初至今已累積一定升幅，不少投資於香港股票基金亦錄得不俗回報，部分成員可能考慮先行鎖定利潤。筆者想提醒各位，強積金屬長線投資，而非短炒工具，加上以平均成本法吸納，可有效減低市場波幅，假如成員對市場長遠前景有信心，不應因短期波幅而貿然換馬，以免導致日後有更大損失。

整合賬戶輕鬆再出發

最後，成員在檢討供款賬戶之同時，也不要忘記審視個人賬戶。根據積金局的報告指出，在個人賬戶持有人當中，24.1%持有兩個、10.7%持有三個，持有四個或以上的更佔7.7%。成員若持有多個強積金賬戶，不只在打理上費神費時，相信更會削減成員積極管理強積金的意欲，甚至遺忘了這些累算權益的存在。因此，成員可利用積金局的「個人賬戶電子查詢」平台（ePA）及流動應用程式，查閱其強積金個人賬戶的資料，並趁機作出整合，將資產集中管理，亦可提升投資效益。

總括而言，積金及投資市場瞬息萬變，成員應時刻留神，才能為自己的強積金退休投資作出最佳選擇。