筆者在過去的一年，針對「移民理財」這個題目，每個月均最少有幾場相關的培訓或講座活動，都看到當中的一些變化。首先，不變的仍然是熱門的移民目的地，繼續以英國為首，其次是澳洲、加拿大及台灣。至於轉變方面，普遍移民家庭對於移民目的地的稅制已經有了基本的了解，例如可以精準的說出該地的所得稅、資產增值稅和遺產稅的稅率及免稅額等等，故相關的理財教育已不再只是普及稅務知識，而是更着重與生活及理財方案結合。
大病或需急沽資產套現
假設你打算移民英國，現時持有一個香港物業並決定保留，原因是考慮到未來依然有回香港居住的可能性，而你知道資產增值稅的基本原則，就是將物業沽出時才需要就增值（賣出價減去成本價）按相關的稅率被徵稅。換言之，只要是身為英國稅務居民的期間不沽出，高昂的資產增值稅可能就與你無關，未來有機會回流香港後才再作打算。
不過，這個「如意算盤」是否必定如願，其實涉及不少變數。事實上，現金流的風險與你是英國人或香港人沒有關係。以疾病為例，如不幸患上重大疾病，除了醫療費用，也包括生病及康復期間的生活費，甚至是負責照顧你的家庭成員因而辭去工作等等，這些都是經濟上的損失，也是實實在在的需要。
繳重稅加折讓沽貨損失大
在香港，如果保險準備不足，遇上不幸患病，部分家庭會考慮沽出資產應急，但如果同樣的想法套用在英國，是非常缺乏成本效益的。第一，沽出資產應急，如該資產已有所增值，就需要繳納資產增值稅，房產可高達28%，而如股票等其他資產則是20%。換言之，在應對重大疾病的損失前要先繳稅，而稅款可能高達百萬，畢竟香港的物業價格水漲船高，動輒一千幾百萬的增值也是等閒事。第二，還有一個隱藏成本，就是急沽資產可能需要折讓，甚至賤賣資產，可謂「傷上加傷」。
危疾保理賠一般是免稅
以上的潛在損失是可以透過保險轉嫁給保險公司的，危疾保險就是一例。萬一患上重大疾病，將可以獲得理賠，而危疾理賠金一般是免稅的，解決了現金流的需要，也不用承受沽資產應急所帶來的損失。所以，從香港移民到高稅率的國家或地區，保險策劃宜更加周全，兼配合自身的資產組合考慮，特別是側重物業的家庭。
物業除了過去連年升值導致巨大的資產增值稅外，對比金融資產來說，流動性亦較低，未必能馬上沽出。同時，物業不能「折細」，比方說不能只沽出一個洗手間，相反金融產品的交易單位則靈活很多。最後，當然也包括香港本地的印花稅考慮。
結論而言，理財策劃以人為本，就是要考慮潛在的需要和風險進行規劃，移民家庭更應該充分考慮是否有一些潛在的保障缺口需要填補。以上例子的細節有所簡化，只供討論之用，有需要的家庭宜就自身情況，諮詢相關的專業人士。
李澄幸
