熱門:

2018年1月26日

梁子驄 MPF

梁子驄: 股市巨浪再起 退休資本要望望

2017年10月19日是「87股災」的30周年,回顧這30年,好像每逢7字的年份環球股市總有大事發生,1997年的亞洲金融風暴,2007年的環球金融海嘯,令人只要聽到是7字的年份都會眉頭一皺。筆者屬於第一批「90後」,未算對以上股災有深厚經歷體驗。

回顧這30年的數據,看到的是每隔10年,股市都總會有一個為時2至3年回報不俗的升浪。眼看這都只是股票市場的事,與很多人無關,但其實香港所有打工族都是投資者,皆因我們每個人都必須供MPF。

值得花時間為退休打算

筆者身邊很多同為90後的人都缺乏時間和心機去管理自己的MPF,很多人會覺得每月約1000元的資金要費時管理很麻煩,或更甚的是不知如何管理,索性全部放到保守基金務求「保本」。有些朋友更極端,只要想到那些是自己被扣起的「血汗錢」就更不想理會。但正如上述所說,時間就是金錢,如果每隔10年就會有一個讓自己財富增值的機遇,即使要花多一點點時間為自己的將來打算,受惠的始終是自己。

MPF成立至今已踏入第十八個年頭了,都算是經歷過兩個比較大的股市升浪。根據積金局於去年9月份的報告,自成立至今股票類型基金的年度化回報大約5.1%(已扣除收費),而同期消費物價指數升幅為每年1.8%。假設現在一位25歲的年輕人每月供款1500元,僱主供1500元,而直至65歲退休都不改變供款,總供款是144萬元。如果他選擇了股票型的基金組合,即每年回報約5.1%,他在退休的時候會有約470萬元的資產作退休金,足足是供款的3倍有多。

醫療開支花掉儲蓄

另一邊廂,根據2016年的香港大學民意研究計劃進行的統計顯示,每名退休人士每月的平均開支為2.2634萬元(未計醫療開支),在不計算通脹的情況下,如果那名年輕人的退休金回報只是一般,他的退休金只會足夠應付5.3年左右的開支。根據衛生署的統計數字,90後的年輕人預期壽命可達73(男)至81(女)歲,即最低限度只夠應付三分一的退休開支。

又假設他的MPF能緊貼大市,做到上述每年5.1%回報,退休時有470萬元,即他的退休金勉強足夠他消費17年左右(即至82歲),也只是勉強能應付至預期壽命,更何況現實環境中還有通脹的情況需要考慮,可見不管理MPF的後果不堪設想。

勞動人口稅基縮減

當然上述並未計算政府未來對老年人口的津貼,或其他可能推出的安老政策,或是公營年金計劃。筆者父母那一代(50或60後)尚可以有5、6個兄弟姊妹照顧祖父母,但到了筆者這一代,有「養兒防老」心態的人已愈來愈少,大家都認知到要提早為自己的退休打算。隨着人口老化,香港的人口結構發展會否有足夠的勞動人口作為稅基,為龐大的老年人口提供充足的福利呢?

若每個香港的打工族作為投資者,能有效把握這每10年一次的升浪,在退休前的4個10年內,妥善管理MPF,投資到合適板塊,適時作出調配,也許我們每人都可以令退休的壓力有所減輕,做到真正的財務自由。

 

免責聲明:本內容僅供參考,不構成任何投保建議及邀約,請不要依賴本文件作投保決定。筆者已盡量確保所提供資料(包括數據)之準確性及可靠性,惟並不表示該等資料可作為消費者的指引,倘有關資料之任何不確、不足或遺漏等,所引致消費者有任何損失或損害,筆者及康宏一概毋須承擔相關責任。所述之計劃視乎個別產品供應商而定,有關產品計劃之詳情及細則,以產品之主要說明文件為準。

 

梁子驄

康宏

助理聯席董事

回上

信報簡介 | 服務條款 | 私隱條款 | 免責聲明 | 廣告查詢 | 信報會議中心租賃 | 加入信報 | 聯絡信報

股票及指數資料由財經智珠網有限公司提供。期貨指數資料由天滙財經有限公司提供。外滙及黃金報價由路透社提供。

本網站的內容概不構成任何投資意見,本網站內容亦並非就任何個別投資者的特定投資目標、財務狀況及個別需要而編製。投資者不應只按本網站內容進行投資。在作出任何投資決定前,投資者應考慮產品的特點、其本身的投資目標、可承受的風險程度及其他因素,並適當地尋求獨立的財務及專業意見。本網站及其資訊供應商竭力提供準確而可靠的資料,但並不保證資料絕對無誤,資料如有錯漏而令閣下蒙受損失,本公司概不負責。